John 十二五规划一锤定音高铁战略继续前进（荐股）
十二五规划一锤定音高铁战略继续前进 更新时间：2011-5-11 11:22:03 1、综合运输发展，轨道交通为先。此规划重点确定了铁路建设重点：建成“四横四纵”客运专线，建设城市群城际交通干线，建成兰新铁路第二条线、郑州至重庆区际干线，基本建成快速铁路网，营业里程达4.5万公里，基本覆盖50万以上人口城市。建成拉萨至日喀则等西部干线，建成山西中南部、蒙西至华中地区等煤运通道。研究建设琼州海峡跨海工程、川藏铁路。 2、此规划再次确定了铁路建设中长期规划的铁路建设总体规模内容，包括高铁网络、快速铁路网络和铁路货运网络体系。并重点强调“强化重载货运网”。此规划验证了我们在“”十二五“铁路专题研究”所推算内容继续有效，也再次确认我国铁路事业建设并不受“部长更换事件”的影响。 3、对此，我们再次重申我们对整个铁路专题板块的投资逻辑和投资路径研究成果：路网建设≥机车车辆≥设备和维修≥运输物流。整体铁路网络建设已经到达峰值，并将维持3年左右的高峰期；机车车辆的投入将迅速增长，5年内年化增长达30%以上；设备、配件、配件和维修服务将随机车车辆保有量迅速增长，5年内年化增长达20%以上；铁路货运能力将每年增长10%以上，高附加值的运输物流将得到重点发展；信息化的建设贯穿铁路建设整个过程，并保持快速增长。我们判断整个铁路基建行业板块较高的景气周期将延续10年，并按以上板块有序轮动发展。 4、我们的投资组合建议继续关注以下重点公司。 机车车辆：中国北车、中国南车、北方创业化工和新材料：东方雨虹、回天胶业、中鼎股份 机械：晋亿实业、晋西车轴、新筑股份、天马股份、轴研科技 信息化：远望谷、鼎汉技术、世纪瑞尔、新北洋、辉煌科技、广电运通电力设备：卧龙电气，众和机电，创元科技，特锐德、宝胜股份 运输物流：铁龙物流、大秦铁路、广深铁路
