John 6月“苹果”格外红！产业链景气度超预期机构加仓不停、调研踏破门槛
6月的苹果格外红。
今年，苹果首次参与“618”降价促销活动，消费者在各大电商平台上疯狂抢购。据天猫披露，2020年天猫“618”开局，从6月1日零点开始，仅用时5个小时，iPhone在天猫的成交额超过5亿元。
各大机构则纷纷在A股买入相关筹码。北向资金买买买，多位基金经理也透露近期已经开始加仓消费电子板块。
同时，消费类电子公司股价近期也明显上涨，部分龙头公司被机构争相调研……
消费电子板块迎利好
近期，多家电商平台公布了“618”活动战报，苹果都榜上有名。
除了天猫公布的数据外，京东“618”手机排行榜数据显示，手机销量排行中ipone11排名第一。
万家基金认为，苹果首次参与降价促销活动，销量有望获得较大幅度增长，“近期，苹果产业链各环节也收到手机加单通知，预计2季度出货量有望上调20%，3-4季度出货量也有不同程度的提高。在手机产业链景气度提升的推动下，消费类电子公司将明显受益。”
基于上述超预期的信息，万家基金表示，苹果产业链值得重点关注，产业链上的公司今年业绩相对会比较确定，看好头部龙头公司。此外，在整体手机销量预期上升的背景下，更看好结构性的增量变化：第一，光学和声学的升级相关细分环节；第二，从4G升级到5G，手机射频前端等增量的细分环节。
“从行业景气度看，苹果‘618’大促，整体购物超预期，消费电子板块或有望迎来悲观预期后的修正，建议适度调整个股配置，加配部分基本面与估值均具备性价比的行业内个股。而且当前消费电子行业整体估值在30倍左右，2021年大概20倍，目前的估值相对处于性价比合理的区间，值得关注。”诺德基金旗下基金经理应颖也表示。
多路资金进场回补仓位
不少机构已经悄悄进场。
数据显示，上周，北上资金大幅加仓电子行业，从沪港通、深港通上榜十大活跃成交股来看，电子行业最为集中，有10只个股上榜。
京东方A、TCL科技更是上周北向资金买入数量最多的两只个股。具体来看，上周，北上资金买入京东方A4.04亿股，买入TCL科技1.22亿股。
其中，京东方A今天盘中一度涨停。
据PatentlyApple援引全球显示领域权威咨询机构Display Supply Chain Consultants的CEO Ross Young的消息称，苹果即将发布的iPhone12 Max将使用来自京东方和LG Display的OLED面板。
沪上一家基金公司投资总监透露，最近加仓了消费电子板块，“部分细分领域公司的业绩有相对确定性甚至超预期，因此近期有一定幅度的加仓，不过目前也不敢买多，因为海外环境存在较大的不确定性，科技板块容易受到冲击。”
从行业比较的角度，万家基金则进一步表示，消费电子最近涨幅较好的核心原因是该板块目前风险收益比好于其他板块；从全球疫情发展超预期担心全球需求出问题，到最近国际贸易关系趋紧等等，都在压制消费电子板块的表现，但是悲观的情绪压制到一定程度，必然会出现比较不错的机会，目前正处于这个阶段。
在某私募基金经理看来，消费电子板块近期放量上攻，不少大块头市值品种不断获得沪深股通资金的持续买进，这个板块中线应该是看涨的。不过他提醒，其中部分股票的弹性不是很大，短线操作者要注意节奏的把握。
华南另一位科技基金经理则相对谨慎，“整体来看，消费电子板块更多是结构性行情，很难像去年那样普涨，相对比较看好TWS无线耳机，因为很多手机没有耳机接口了，逼着大家用无线耳机。”
机构调研忙不停
除了加仓以外，机构也开始频频调研相关上市公司。
例如，5月以来，射频前端龙头信维通信已接受四次机构调研。包括睿远基金在内的明星公募，凯丰投资、拾贝投资等在内的百亿私募，以及富敦投资、UBS Globa lAsset Management等外资机构近期均参与了调研。
机构对信维通信的大客户情况较为关注，比如北美大客户新机下半年是否会推迟量产，是否对公司有影响等。
信维通信表示，公司正在积极配合北美大客户新品项目，目前进展顺利，会根据客户的量产规划进行订单排产。公司保持与北美大客户的密切沟通与配合，并已做好各种情况的准备，也采取相应的措施力保全年收入目标的实现。
值得注意的是，近日在一次投资者交流电话会议上，信维通信透露了一些关键经营信息，苹果SE对公司的订单上调到比年初高的预期。
除信维通信外，大族激光、矩子科技等苹果产业链上市公司近期也多次接受机构调研。
http://www.tesxa.com/yangshengyundong/68856.html
http://www.jingxigui.com/n/80413.html
